Mijn vader is onlangs bij Bpost op de koffie moeten komen.
Er werden hem 2 gestructureerde producten voorgesteld, en hij vroeg me ze te bekijken.
Wat me bij beiden opviel, is dat ze onderworpen zijn aan het Brits recht.

Wat zijn de gevaren hierbij, met de Brexit voor de deur ?
En stel dat de Britten afzien van de Brexit, zijn er dan toch nog addertjes onder het gras ?

iemand die ons hierbij kan helpen ?

annetje schreef: ↑8 februari 2019, 10:47 iemand die ons hierbij kan helpen ?

Oei, dit is een zeer gespecialiseerde vraag. In de praktijk betekent het waarschijnlijk dat als er ooit een klacht is tegen het fonds, dat enkel de Engelse rechtbanken bevoegd zijn.

Anderzijds wordt het fonds in Belgie verdeeld en de Belgische distributeur moet zich houden aan de Europese / Belgische regels. De distributeur moet nagaan of het fonds wel geschikt is voor de klant in kwestie. Als hier ooit problemen mee zijn, dan is het de Belgische rechtbank waar je naartoe kunt, nadat je eerst klacht hebt neergelegd bij de bank, de ombudsman financien, de FSMA.

Dus de belangrijkste vraag is: is het zeer goed duidelijk wat het product is, wat de kosten zijn, wat de mogelijke verliezen en winsten zijn, hoe gemakkelijk je er weer uit kunt en wat het kost.

Je moet hierbij alle kosten bekijken, ook taksen en commissies en dergelijke.
Daarnaast moet je je goed bewust zijn dat alle risicos bij jou liggen.

Bedankt !
Maar wat je allemaal opnoemt, is in feite van toepassing op alle obligaties en gestructureerde producten.
Dit ging ook gewoon om een jaarlijkse coupon (bij 1 vast, bij de andere elk jaar stijgend), duurtijd 10 jaar en na 5 jaar kunnen ze het terugroepen (callable).
Maar het was vooral het zinnetje "naar Brits recht" dat bij mij vraagtekens deed rijzen...

Edit : Op het einde 100% terugbetaalbaar (beiden).

annetje schreef: ↑8 februari 2019, 11:11
Maar wat je allemaal opnoemt, is in feite van toepassing op alle obligaties en gestructureerde producten.

… coupons ...

Klopt. Maar ik denk dat Brits recht van minder belang is dan de rest.

Voor de opbrengst moet je dan goed kijken wat het opbrengt in het slechtste en beste geval. callable is in jouw nadeel: als de marktrentevoeten gunstig zijn voor de bank (laag), dan zal de call toegepast worden.
Als de call na 5 jaar wordt toegepast, dan zijn alle eenmalige kosten (instap, commissie, …) over 5 jaar te verdelen, wat dus ongunstig is. Ook omdat je dan de hoogste trappen niet zult krijgen.

Daarom ook dat die met stijgende coupons het al zeker niet zal worden.
Mijn vader twijfelt nog over de andere, maar maakte zich vooral zorgen over dat Brits recht met de Brexit.
Anders moeten we het maar even aanzien, en enkele maanden wachten. Er zullen er nog wel komen...